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德迈仕——特斯拉和宇树机器人供应商

  1. 双渠道供应特斯拉
    德迈仕是特斯拉人形机器人丝杠的二级供应商，通过两条路径进入供应链：舍弗勒：与舍弗勒合作超 20 年，现有车用丝杠类产品，正争取更多高技术含量订单。新剑传动：作为新剑传动的长期汽车零部件供应商，2024 年来自新剑的收入同比暴增近 20 倍，推测与人形机器人丝杠订单相关。
    目前特斯拉人形机器人丝杠全球仅舍弗勒和新剑传动两家供应商，德迈仕为二者共同合作方，稀缺性显著。
  2. 技术同源性与工艺储备车用丝杠与机器人丝杠在设备（挤压、滚压、磨削等）和加工工艺上存在同源性，但人形机器人丝杠对精度（如大长径比、粗糙度）要求更高，需进口设备支持。德迈仕已布局人形机器人丝杠研发，计划加大投入，但内螺纹工序规模化量产能力尚未成熟，短期内或无法贡献收入。



德迈仕与舍弗勒合作超 20 年，拥有车用丝杠类产品，且正争取更多高技术含量订单。舍弗勒是特斯拉人形机器人丝杠的全球供应商之一，技术领先，是特斯拉重要的研发合作伙伴。由于海外成本过高，舍弗勒在特斯拉机器人量产后份额有限，所以积极寻求国内合作伙伴以降本，而德迈仕在产品、设备、工艺端都有储备，有望帮助舍弗勒实现国产降本，从而在特斯拉机器人业务中获取较高份额。


目前，特斯拉人形机器人丝杠全球仅舍弗勒和新剑传动两家供应商，德迈仕同时与这两家合作，通过向舍弗勒和新剑传动供应高精度丝杠产品，间接进入特斯拉人形机器人供应链。此外，德迈仕还是国内丝杠、传动轴生产龙头，在精密轴及精密零部件领域技术领先，在丝杠类产品加工方面经验成熟，这也是其能够进入特斯拉人形机器人供应链的重要原因

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资讯解析

行业:
汽车零部件
标的:
德迈仕
标签:
特斯拉 人形机器人 丝杠 供应链 精密零部件 新能源汽车 特斯拉供应链 特斯拉人形机器人丝杠供应
摘要:
德迈仕通过舍弗勒和新剑传动两条路径进入特斯拉人形机器人丝杠供应链,具备稀缺性。公司在车用丝杠领域有长期合作和技术储备,但人形机器人丝杠的高精度要求仍需进口设备支持,短期内量产能力尚未成熟。
多方:
德迈仕在车用丝杠领域的技术积累和与舍弗勒、新剑传动的长期合作关系,使其在特斯拉人形机器人供应链中占据重要位置,未来有望通过国产化降本增效,获取更高市场份额。
空方:
人形机器人丝杠的高精度要求依赖进口设备,德迈仕短期内可能无法实现规模化量产,且技术升级和设备投入可能增加成本压力,影响盈利能力。